刚刚过去的五一假期，股民们在游玩之余，心中定然是颇为不平静。
因为，过去的几天里，恒生指数几乎天天在涨，已经从最低点点，涨到了点，涨超过20%，步入了事实上的牛市了。
尤其是最近两周，恒生指数从最低点点，暴涨了2000多点，可谓风光一时无二。
恒生指数的暴涨，大都被认为是国际资金在从日美等国家的金融资产中撤退，买入了位置相对低估的我国资产，进行财富的高低切换。
这不禁，更令人关切今日a股市场的走势。
今天，大户室里早早地就坐满了人，人人盯着电脑，看着行情走势，不时地爆发出一阵阵呼喊声。
上证指数在假期利好的加持下，直接跳空高开在3132点，然后便一路走高，最高涨到3142点，涨超1%，数千支股票普涨。
盘中，交投活跃，白酒、地产、消费、银行、保险、化工一起暴涨，酒鬼酒、通策医疗、南国置业、华远地产封死涨停。
而前期走强的部分强周期股却逆势下跌，譬如中国石油、洛阳钼业、紫金矿业、陕西煤业、西部矿业等，均是跌超3%，
更加惨烈的是st板块，st巴安、st聆达直接跌停20%，此外还有60多只st股票封死在跌停板上。
曾经的st炒作概念，在强监管下，已经一去不复返了。
老陈看着强周期股逆势调整，不禁有些失落，埋怨道：“哎，大盘是涨了，可惜我的持股却不涨，这是只赚指数不赚钱啊……”
“唉，节前还好好的，怎么过了一个节，说变就变了呢？”
“老陈，敢情交易所是你家开的啊，只许你的股票涨，不许你的股票跌啊……”肖博闻言，笑着扭过头来说道。
“这，这，我这不是纳闷嘛，”老陈分辩道，“我瞧节假日期间的期货价格也没怎么调整，怎么节后一开盘就不跟大盘走了呢……”
“你是看大盘创了新高，想追涨了吧，嘿嘿，”肖博一语道破了老陈的小心思，“既然你想追，要不就试试看？”
闻言，老陈有些尴尬地挠了挠头，又瞅了瞅涨得不错的白酒、地产、消费等板块，虽动了动手，却始终没敢下单。
这些板块，涨是涨了，可是依照以前的经验来看，往往暴涨过后，就是一地鸡毛。
他有些怕。
李峰听着两人的谈话，一言未发。
因为，像这种短时间的板块抽风行情，鬼神都难料。
他现在更关注的则是行情背后的逻辑，以及支持这些逻辑的一些更深层次的事件。
在过去的几天里，国内外又发生了数件，值得格外关注的重要事件。
第一、国内zzj会议，宣布7月份将要召开延迟了半年之久的三中qh。
会议上研究的问题，不仅多，而且极其重要和敏感。
1、会议提出“要及早发行并用好超长期特别国债”“要灵活运用利率和存款准备金率等政策工具，加大对实体经济支持力度，降低社会综合融资成本”。
这表明，下半年总体的货币政策依旧是宽松状态，而且还有进一步降准和降息的可能。
国内资金面上，依旧是无忧。
2、“壮大耐心资本”。
耐心资本，约等于价值投资。
这说明，上面对资本市场的要求，从建设金融强国以来，从未变过，一脉相承。
归根结底的目的，就是要仿照美国，建设一个慢牛的市场。
让这个市场给众多参与者（国内外）带来足够的回馈，其配套措施就是提高上市企业质量、督促分红促进市场造血，同时强监管、强退市延缓市场失血，变以前的牛短熊长为慢牛行情。
其中的关键，就是努力建设一个稳定的预期。
简单来说，就是要学会“挤牙膏”。
就像苹果公司缓慢地更新迭代，亦或者美联储对于加息、降息进行的预期管理一样，努力地、慢慢地、把各种利好（企业、政策、资金等等等等）稳定而缓慢地释放出来，形成一个微微向上翘的预期曲线，从而让指数也走成慢牛。
而不是像以前那样，一放就乱，一乱就疯，一疯就死。
3、“统筹研究消化存量房产和优化增量住房的政策措施”。
最近，房地产行业里面的鬼故事很多。
各种传闻层出不穷。
再叠加前几日房地产板块的暴涨，更是令人对这句言语，心生联想。
有推测称，我国将仿照美国的房地美、房利美，建立房地产行业的收储以及租赁模式，亦可能会开展房地产行业的住房贷款抵押融资业务。
也有人说，可能会放开丽水小块地一户建模式，开展“房屋下乡”拉动经济增长。
众说纷纭，莫衷一是。
但，无论是何种模式，都需要在制度上进行保障，极其有可能要在7月份拉开帷幕。
第二、三中qh将要在7月份召开。
惯例，三中qh，主要是讲改革问题。
改革，归根结底就是如何科学地分蛋糕。
这个会议，原本是应该在去年年底召开的，却不知道因为什么原因，推迟到现在才宣布，在7月份召开。
相信，无论是财政货币政策，还是经济房产等等重大的问题，都会在这个会议上进行讨论。
这注定，这又是一个继去年召开中央金融会议，发出“建设金融强国”的声音之后，又一个划时代的会议。
真是令人期待。
第三、上层访问法国、匈牙利、塞尔维亚。
法国是五常之一，是欧盟话事人之一，匈牙利是我国友好国家，塞尔维亚是我国铁杆盟友。
这次出访欧洲，意义重大。
尤其是在中美大争，美国显露出疲态，降息悬而未决，欧盟无论在经济上（欧盟放风将在6月份降息）还是政治上（马克龙近日表示要增强欧盟的独立性）都表露出二心的现在，颇有些暗通款曲的意义。
再联想到，上个月耶伦和布林肯先后访华，以及俄罗斯外长拉夫罗夫访华，还有据说普京也要在五月份访华的消息。
还有，刚刚在此前宣布的，三中qh将要在7月份召开的敏感时间。
这不禁令人浮想联翩。
大佬们（中美俄欧盟），应该在交易筹码。
这其中，无外乎利益二字，如果再具体一点，应该就是俄鸟战争和巴以冲突，甚至还有金融方面的安排。
前者涉及到世界战略局势的转向，后者涉及到中东局势，尤其是石油价格的走向。
不由得不关注。
第四、美国非农不及预期。
美国4月份非农只有17.5万人，不及预期24万人，和3月份非农数据31.5万人比起来，跌得令人难以置信。
这数据，让加息预期刚来还没站稳，降息预期又起。
太假了。
不过，数据就是一个任人打扮的小姑娘，可以由心而出，尤其是对于美国来说。
远的不说，就说在2021年年中，美国cpi创造了几十年来的新高的时候，几乎所有人都知道美国在大通胀，
但，美联储主席没有立即大幅度加息，却还称：“通胀是暂时的”。
他是真的不懂么？
错，他不是不懂，是装作不懂而已。
因为，作为政府的幕后掌控者——资本，还没有准备好，它们需要一个转身的时间。
至于撒谎，欺骗会不会丧失公信力，并不在考虑它们的考虑范围之内。
用美国前国务卿，曾任cia的蓬佩奥的话来说，“我们撒谎、我们欺骗、我们偷窃，我们还有一门课程专门来教这些。这才是美国不断探索进取的荣耀。”
他在2019年于美国德州农工大学说这句话的时候，没有一个人反对，也没有任何人感到羞耻，因为他们已经习以为常。
回到现在，对于美国现在面临的滞涨局面，我曾经开了几个药方，比如降低石油价格，又如重新和我国挂钩，再如进行内部改革，定向爆破利益集团。
可惜，这些对它来说，都太难了。
而现在，距离大选也只有寥寥数个月了，要想真正地解决滞涨，最佳的办法，或许也只有造假了。
把数据造假，装模作样地“由于迫不得已”进行降息，刺激经济，用一个比较好的经济数据，支持自己的大选，是最佳的方法。
至于以后得问题，“我死后，那管他洪水滔天”，更何况，下一任总统还不知道是谁呢。
当然，与此同时，老美也在一定程度上，试图缓和中东的局势，平抑石油价格，缓和国内的学校反战风波。
比如，刚刚透露出来的，老美暂停向以提供弹药。
可惜，似乎以并不领情，今天凌晨轰炸了巴勒斯坦难民救济和工程处，并称要袭击拉法。
儿和爹之间的矛盾，越来越深了。
第五、多地提高水电燃气价格，数条高铁线价格也要调整。
股友问答：“终完美”：
书中银行股投资要在刚加息时候较好，但美国因为加息出现银行倒闭，这对银行应该不好吧。
理论上，银行股投资应该在金融周期将启未启的时候投资，这时候处于加息周期，由于随着息差加大，叠加资产质量好转，银行股的业绩会迅速转好；
比如，在2016年年底，就是上一轮金融周期的开启时刻，是买入银行股的良好时机，银行股也在2017年走出了一波不错的趋势（137章左右）。
但是，随着加息一步步的展开，过高的利息，会压制经济活动，减缓企业活力，窒息经济增长。
所以，要在加息的末期，先一步卖出银行股（此时此刻，欧美银行股业绩开始承压）。
可是，凡事也有例外。
在2014年年末，甚至现在时刻的银行股，都走出了一波不错的行情。
这是因为，政策在发力。
无论是十年前的2014年（58章），还是十年后的现在2024年，我国都处于降息通道，未来甚至还会进一步降息，这是明显利空银行股的。
但是，无形的大手，要求银行股要涨，必须涨，那么在资金推动下，银行股顶着利空，不涨也得涨。
所以，一定要牢记，a股不光是资金市，更是一个政策市，我们做股票，不光要看宏观资金面，也要看政策面，更要看微观的股票基本面。
这三方面，是一个从大到小，层层递进的，紧密相连的关系，是关系大到a股牛熊，小到个股涨跌的关键。
如果，一味地盯着股票的股价、走势、利好，甚至业绩、分红等等等等不能自拔，那就是一叶障目了。
完稿时，已经是下午了，忽然一波资金涌进了化工股中，沧州大化、金牛化工、醋化股份等十余只股票接连封板。
真是一波未平一波又起，通胀之势，此起彼伏。
节后了，关键的7月份眼瞅着就要来了，兄弟们就动动发财的小手，送一个免费的为爱发电吧。